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在中國(guó)，不僅科技公司在積極探索區(qū)塊鏈技術(shù)，銀行類金融機(jī)構(gòu)也在加快推進(jìn)區(qū)塊鏈應(yīng)用場(chǎng)景。

“我國(guó)在區(qū)塊鏈領(lǐng)域的專利申請(qǐng)數(shù)量已居全球首位。” 中國(guó)信息通信研究院和可信區(qū)塊鏈推進(jìn)計(jì)劃共同組織編寫(xiě)的《區(qū)塊鏈白皮書(shū)》（2018 年）顯示，根據(jù)對(duì)Incopat平臺(tái)數(shù)據(jù)的整理分析，截止2018年7月，全球區(qū)塊鏈相關(guān)專利申請(qǐng)量達(dá)到3731件，2017年區(qū)塊鏈專利申請(qǐng)量較2016年增長(zhǎng)87%。其中，中國(guó)是目前區(qū)塊鏈專利申請(qǐng)量最多的國(guó)家，累計(jì)區(qū)塊鏈專利申請(qǐng)量達(dá)到2002件，美國(guó)為1076件。

“銀行業(yè)態(tài)目前來(lái)看還沒(méi)有一個(gè)殺手級(jí)的應(yīng)用。”8月28日，金鏈盟副秘書(shū)長(zhǎng)宿旭升在金鏈盟中國(guó)區(qū)塊鏈應(yīng)用大賽上稱。

銀行：受益還是被顛覆？

2016年9月，微眾銀行聯(lián)合華瑞銀行開(kāi)發(fā)的基于聯(lián)盟型區(qū)塊鏈技術(shù)的機(jī)構(gòu)間對(duì)賬平臺(tái)投入試運(yùn)行，用于優(yōu)化“微粒貸”合作銀行間的對(duì)賬。

“目前微粒貸累計(jì)有1500萬(wàn)筆交易是通過(guò)區(qū)塊鏈方式清算的。微粒貸這樣做的一個(gè)目的，也是驗(yàn)證區(qū)塊鏈技術(shù)在大規(guī)模交易的場(chǎng)景中的應(yīng)用表現(xiàn)。”微眾銀行科技發(fā)展總監(jiān)萬(wàn)磊稱，目前中國(guó)銀行業(yè)實(shí)際上對(duì)區(qū)塊鏈探索很積極，每個(gè)大中型銀行都有自己的團(tuán)隊(duì)。

2018年6月23日，交通銀行上線業(yè)內(nèi)首個(gè)區(qū)塊鏈資產(chǎn)證券化平臺(tái)“聚財(cái)鏈”。通過(guò)在各機(jī)構(gòu)部署區(qū)塊鏈節(jié)點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)證券化項(xiàng)目信息與資產(chǎn)信息上鏈以及基于智能合約的鏈上跨機(jī)構(gòu)盡職調(diào)查。

2018年8月17日，國(guó)內(nèi)首單區(qū)塊鏈?zhǔn)卓預(yù)BN（資產(chǎn)支持票據(jù)）“浙商鏈融2018年度第一期企業(yè)應(yīng)收賬款資產(chǎn)支持票據(jù)”在上海清算所正式發(fā)行。    

中國(guó)銀行CIO劉秋萬(wàn)表示，中行在其年度營(yíng)業(yè)預(yù)算中，將把對(duì)一系列金融科技工具的投資比例提高至超過(guò)1%。中行已經(jīng)在12個(gè)項(xiàng)目中試點(diǎn)區(qū)塊鏈的技術(shù)應(yīng)用，到今年年底將完成云計(jì)算、大數(shù)據(jù)和人工智能平臺(tái)的打造。

“如果說(shuō)云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、移動(dòng)金融等技術(shù)帶來(lái)的是金融上層應(yīng)用和業(yè)務(wù)流程的創(chuàng)新，區(qū)塊鏈技術(shù)卻可能對(duì)銀行商業(yè)模式的底層技術(shù)基礎(chǔ)上產(chǎn)生顛覆性影響。目前金融服務(wù)各流程環(huán)節(jié)存在的效率瓶頸、交易時(shí)滯和操作風(fēng)險(xiǎn)等痛點(diǎn)，大多數(shù)有望借助區(qū)塊鏈技術(shù)得到緩解或解決。”CF40成員、SFI學(xué)術(shù)委員、中財(cái)辦副主任、財(cái)政部副部長(zhǎng)廖岷等著的《金融科技發(fā)展的國(guó)際經(jīng)驗(yàn)和中國(guó)政策取向》一書(shū)寫(xiě)道，對(duì)銀行而言，在這一波技術(shù)革新浪潮中是成為受益者還是被顛覆方，很大程度上取決于銀行能否審時(shí)度勢(shì)，加快適應(yīng)新環(huán)境、新形勢(shì)、新常態(tài)，積極面對(duì)技術(shù)革新帶來(lái)的機(jī)遇和挑戰(zhàn)。

然而，對(duì)于銀行而言，區(qū)塊鏈技術(shù)去中介的特性是一把雙刃劍。一方面區(qū)塊鏈技術(shù)削弱了銀行自身作為中介機(jī)構(gòu)的必要性，很多依賴中介角色而產(chǎn)生的業(yè)務(wù)和產(chǎn)品可能逐漸被削弱或淘汰；另一方面，商業(yè)銀行可以利用技術(shù)創(chuàng)新推動(dòng)業(yè)務(wù)創(chuàng)新和產(chǎn)品創(chuàng)新，通過(guò)區(qū)塊鏈技術(shù)，對(duì)當(dāng)前中心化的銀行系統(tǒng)進(jìn)行改進(jìn)，優(yōu)化基礎(chǔ)架構(gòu)工具。

“區(qū)塊鏈技術(shù)已在一些機(jī)構(gòu)的某些領(lǐng)域開(kāi)始探索使用，但若最終要在金融體系全面使用，還需要克服很多技術(shù)和風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)實(shí)障礙，有咨詢機(jī)構(gòu)估計(jì)需要10年。然而，該技術(shù)一旦最終在金融領(lǐng)域全面使用，則可能徹底改變現(xiàn)有金融體系結(jié)構(gòu)和基礎(chǔ)設(shè)施。”《金融科技發(fā)展的國(guó)際經(jīng)驗(yàn)和中國(guó)政策取向》一書(shū)稱。

哪些金融領(lǐng)域?qū)?huì)被改變？

目前區(qū)塊鏈底層技術(shù)不完全成熟、基礎(chǔ)設(shè)施未全面完善的形勢(shì)還沒(méi)有獲得根本性轉(zhuǎn)變。

《區(qū)塊鏈白皮書(shū)》（2018 年）認(rèn)為，目前，區(qū)塊鏈技術(shù)在系統(tǒng)穩(wěn)定性、應(yīng)用安全性、業(yè)務(wù)模式等方面尚未成熟，主要存在五類問(wèn)題：

從性能上看，無(wú)法同時(shí)滿足“高效低能”、“去中心化”和“安全”這三個(gè)要求，區(qū)塊鏈上可進(jìn)行的交易吞吐量不高，高頻次業(yè)務(wù)需求難以得到滿足。

從能耗上看，工作量證明等共識(shí)算法能源消耗大、成本高，使得區(qū)塊鏈浪費(fèi)大量全網(wǎng)計(jì)算力和財(cái)力。

從生態(tài)上看，目前區(qū)塊鏈產(chǎn)品不成熟，缺乏相關(guān)的開(kāi)發(fā)、集成和運(yùn)維體系，標(biāo)準(zhǔn)缺失，我國(guó)在區(qū)塊鏈開(kāi)源平臺(tái)上缺少話語(yǔ)權(quán)和影響力。

從安全上看，隱私保護(hù)、有害信息上鏈、智能合約漏洞、共識(shí)機(jī)制和私鑰保護(hù)、51%算力攻擊、密碼學(xué)算法安全等問(wèn)題，令區(qū)塊鏈面臨著平臺(tái)安全、應(yīng)用安全的嚴(yán)峻形勢(shì)。

從監(jiān)管上看，加密技術(shù)對(duì)合法監(jiān)聽(tīng)、客戶識(shí)別、反洗錢等監(jiān)管手段帶來(lái)不小挑戰(zhàn)，同時(shí)區(qū)塊鏈的多方協(xié)同治理也對(duì)監(jiān)管提出更高要求。

另外，應(yīng)用場(chǎng)景模式尚不明確、行業(yè)專業(yè)人才相對(duì)稀缺、相關(guān)法律法規(guī)有待完善等都在區(qū)塊鏈面臨的挑戰(zhàn)。

“目前來(lái)看銀行業(yè)還沒(méi)有探索出成熟的應(yīng)用場(chǎng)景，現(xiàn)在大家做的都是技術(shù)方面的嘗試。”萬(wàn)磊稱，現(xiàn)在金融業(yè)有些領(lǐng)域的應(yīng)用，法律法規(guī)以及風(fēng)控要求比技術(shù)更難解決。

《金融科技發(fā)展的國(guó)際經(jīng)驗(yàn)和中國(guó)政策取向》一書(shū)認(rèn)為，區(qū)塊鏈在金融領(lǐng)域的根本性創(chuàng)新主要體現(xiàn)在三個(gè)方面：

徹底的金融資產(chǎn)數(shù)字化。區(qū)塊鏈上的信息不可篡改性和去中心化的數(shù)據(jù)存儲(chǔ)方式，以及其使用上的便利和底交易成本，都可使其成為包括貨幣在內(nèi)的各類金融資產(chǎn)數(shù)字化的最佳載體。

全新的實(shí)時(shí)數(shù)字化交易模式。不同于當(dāng)前各類金融交易的T N模式，區(qū)塊鏈網(wǎng)絡(luò)中將不存在“清算”概念，所有的交易都是“發(fā)生即清算”，交易完成的瞬間所有的賬本信息都完成了同步更新。在增速提效的同時(shí)，將使得集中清算以及“中央對(duì)手方”等制度安排失去其存在基礎(chǔ)和意義。

革命性的“去信任”過(guò)程。區(qū)塊鏈的運(yùn)用將徹底顛覆金融體系中的信任模式，即從信任金融機(jī)構(gòu)等總結(jié)機(jī)構(gòu)的模式轉(zhuǎn)變?yōu)榻灰纂p方互相信任的模式。即，傳統(tǒng)銀行商業(yè)模式的底層邏輯將受到重大挑戰(zhàn)，銀行的部分中介功能將不復(fù)存在。